31.68亿收购国城实业60%股权，设业绩承诺保障投资者利益
本次交易构成重大资产重组及关联交易，设有严格业绩承诺与补偿机制，长期看有望提升公司盈利能力，但需关注关联交易定价公允性及并购贷款带来的财务压力。
国城矿业拟以现金支付方式收购控股股东国城集团持有的内蒙古国城实业有限公司60%股权，交易价格确定为31.68亿元。
标的公司100%股权评估值为56.70亿元，扣除评估基准日后现金分红3.9亿元后，对应60%股权价值为31.68亿元。
本次交易资金来源为自有资金+银行并购贷款，其中拟向哈尔滨银行成都分行申请并购贷款19.01亿元。
若2025年完成交易：
2025-2027年累计净利润 ≥ 17.25亿元
若2026年完成交易：
2025-2028年累计净利润 ≥ 23.68亿元
2025年：405.62万元
2026年：555.17万元
2027年：534.23万元
2028年：391.31万元
业绩补偿机制：若未达承诺目标，交易对方将以现金方式进行补偿，实际控制人吴城承担连带责任。
关联交易风险
交易对方为国城集团，系公司控股股东，需关注交易定价公允性及是否存在利益输送。
财务压力风险
交易金额31.68亿元中，19.01亿元来自并购贷款，可能增加公司负债及财务费用。
整合风险
收购完成后需要对标的公司进行有效整合，存在管理及业务协同不及预期的风险。
盈利增厚预期
公司明确表示本次交易不存在摊薄即期回报情况，且将提升归属于上市公司股东净利润和每股收益。
业绩保障机制
设置严格的业绩承诺及补偿条款，且实际控制人承担连带责任，为投资者提供保护。
资源储备提升
通过收购获得国城实业旗下大苏计钼矿采矿权及探矿权，增强公司资源储备和长期竞争力。